專題：ATFX外匯專欄投稿
8月7日，ATFX科普：成熟交易員都有自己認(rèn)可的策略，這套策略可能是親自打磨出來的，也可能是從別人那里買來后改良過的。依靠這套策略，可以在某些特定時期或者特定行情里實現(xiàn)盈利，資金曲線也非?！捌痢薄５?，這就是終章了嗎？只要按照這套策略執(zhí)行下去，就能夠?qū)崿F(xiàn)財富增值、階層躍升？我的回答是：不是，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不是！
(資料圖片僅供參考)
有了策略只是脫離了新手村，下一個任務(wù)是研究策略之外的東西，比如人性、心理、情緒。
策略是死的，尤其是量化或者EA策略，買賣條件、加建倉條件等等，都已經(jīng)固化在程序里，只要不是延遲、卡盤等外部因素，可以一直保持不變。
人與策略不同，人是善變的動物。所有策略都會經(jīng)歷盈利周期，也會經(jīng)歷虧損周期，對于策略自身來說，這不可避免。強行避免就意味著過度優(yōu)化。人是策略的執(zhí)行者和觀察者，策略進入盈利周期，人的情緒是“春風(fēng)得意馬蹄疾”；策略進入虧損周期，人的情緒是“杜鵑啼血猿哀鳴”。成熟的交易員會刻意的控制自己的情緒波動，外表看起來似乎是“泰山崩于前而面不改色”，但實際上，情緒只能壓制，不能完全抹除。如果被壓制的情緒不能通過其他方式發(fā)泄出去，可能會在未來的某個時間點集中爆發(fā)，導(dǎo)致人們做出難以置信的舉動。
情緒之所以不能從人身上根除，是因為每個人都有心理波動。心理來自于一個人的原生家庭、求學(xué)階段、工作生活體驗等等，有的人在一生中都比較順?biāo)?，?dǎo)致心理承受能力不強，一旦遇到挫折就會引發(fā)巨大的情緒波動。這種人特別不適合做交易，一方面是心理脆弱經(jīng)不起折騰，另一方面是嚴(yán)重的精神內(nèi)耗會導(dǎo)致策略執(zhí)行出現(xiàn)嚴(yán)重變形。
如果一個人的經(jīng)歷多災(zāi)多難，由此打造了一副韌性極強的心理，是否就是做交易的天選之人？答案同樣是否定的。這種人適合執(zhí)行策略，但并不適合搭建策略。搭建策略需要敏感的心理特質(zhì)，外在表現(xiàn)是這個人充滿靈性，能夠發(fā)線策略與行情不匹配的核心因素。心理韌性強的人，可以在策略虧損期堅守原則，但無法在策略面臨結(jié)構(gòu)性缺陷時做出適當(dāng)補救。
適合交易的心理素質(zhì)，不是以脆弱或者剛強來論斷的，而是一種超脫感、麻木感。既不會因為持續(xù)的盈利而狂妄自大，又不會因為持續(xù)的虧損而妄自菲薄。面對短時間的巨額盈利，不會急于獲利了結(jié)，而是淡淡人，做好在虧損期回撤的心理準(zhǔn)備。
即便心理和情緒都達(dá)到最佳狀態(tài)，交易依然可能無法獲利，因為小概率事件的發(fā)生可能導(dǎo)致嚴(yán)重的資金回撤。小漲小跌，依靠超脫的心理和穩(wěn)定的情緒就可以應(yīng)對。如果出現(xiàn)是十年難遇甚至百年難遇的極端行情，策略層面早已全面失效，心理和情緒防線早已崩潰。人的行為更多是由生物本能主導(dǎo)，也就是被人性主導(dǎo)。
巴菲特的“別人貪婪我恐懼，別人恐懼我貪婪”，是對人性在危機中最好的刻畫。人性是人類的底層代碼，恐懼來臨時，有些人腿也動不了、腦子也運轉(zhuǎn)不了，只會跟著洶涌的本能無腦拋售。同樣的，貪婪來臨時，雙眼看不見風(fēng)險，雙手握不住繩救命索，只會意味著的加倉，甚至?xí)栀J加倉。
想要對抗人性，只能修煉逆周期思維。什么事情都要想的、做的和別人不一樣，而且要持之以恒的這樣做，非常痛苦，極易陷入無窮無盡的焦慮和自我懷疑。當(dāng)然，坑得住這一切，在經(jīng)歷一次危機之后，你能獲得的財富和地位也是所有人仰望的程度。
ATFX風(fēng)險提示、免責(zé)條款、特別聲明：市場有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎。以上內(nèi)容僅代表分析師個人觀點，不構(gòu)成任何操作建議。請勿將本報告視為唯一參考依據(jù)。在不同時期，分析師的觀點可能發(fā)生變化，更新內(nèi)容不會另行通知。
標(biāo)簽：
